原標(biāo)題：首套房貸平均利率連降兩個月

本報記者 張玉潔

2月5日，融360大數(shù)據(jù)研究院對全國35個重點(diǎn)城市房貸利率的監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，2020年1月（數(shù)據(jù)采集期為2019年12月20日-2020年1月19日），全國首套房貸款平均利率為5.51%，為5年期貸款市場報價利率（LPR）加點(diǎn)71基點(diǎn)，環(huán)比下降1基點(diǎn)，連續(xù)第二個月下降；二套房貸款平均利率為5.82%，環(huán)比下降2基點(diǎn)，為5年期LPR加點(diǎn)102基點(diǎn)。當(dāng)月，20個城市首套房貸款利率環(huán)比有所下調(diào)。

專家指出，節(jié)后央行公開市場操作投放流動性超預(yù)期，新一期LPR大概率下調(diào)，未來房貸利率大概率也將緩慢下調(diào)。

銀行信貸額度進(jìn)一步釋放

融360大數(shù)據(jù)研究院監(jiān)測的673家銀行分（支）行中，2020年1月僅18家銀行暫為停貸狀態(tài)。2020年1月各銀行信貸額度進(jìn)一步釋放。

此前央行公布2019年金融統(tǒng)計數(shù)據(jù)報告顯示，2019年全年，住戶部門中長期貸款新增5.45億元，同比增長10.10%。其中，2019年12月增加規(guī)模同比增速達(dá)56.67%。由于居民中長期貸款中住房按揭貸款占比超過八成，可以推測，2019年房貸新增規(guī)模較往年有所反彈，尤其是年底。

中國證券報記者從北京地區(qū)房屋中介和銀行方面了解到，從2019年至今，北京市房貸發(fā)放速度整體平穩(wěn)，房貸資金較為充裕。

房貸利率方面，全國首套房貸款利率最低10個城市中，2020年1月，8個城市的房貸利率水平有所下降，?？诤蜑豸斈君R有所上漲，?？诟?0個城市中唯一連續(xù)兩個月上漲的地區(qū)。在全國首套房貸款利率最高的前10個城市中，2020年1月新增城市惠州市首套房貸款平均利率水平為5.99%，僅次于南寧、蘇州和鄭州3個破“6”地區(qū)。

LPR下行空間大

2019年底，存量浮動利率貸款定價轉(zhuǎn)換方案正式出臺，為個人住房貸款用戶提供了兩種轉(zhuǎn)換方案：一種是將定價基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換為LPR，根據(jù)2019年12月的5年期LPR值，即4.8%，由原執(zhí)行利率相減確定新合同的加點(diǎn)數(shù)值，重定價周期最短為一年。此外，存量房貸用戶也可以選擇轉(zhuǎn)換為固定利率貸款合同，利率水平為原合同最近的執(zhí)行利率水平。因此，部分存量房貸利率水平也將受到LPR報價的影響。

融360大數(shù)據(jù)研究院分析師李萬賦認(rèn)為，長期來看，LPR下行空間大，因此大多數(shù)用戶可能會傾向于選擇變更為LPR基準(zhǔn)浮動利率合同。這也意味著，未來銀行來自于存量貸款的收益也會下降。按照公告，占比最大的個人住房貸款利率在2020年調(diào)整后仍維持現(xiàn)有水平，最早發(fā)生變動也在2021年，主要是考慮到房地產(chǎn)市場的調(diào)控要求，也在一定程度上緩解了銀行來年將要面對的成本壓力。

此外，2020年3月1日-8月31日之間，銀行需要完成所有存量浮動利率貸款的定價基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換。這就意味著，在3月1日前，銀行需要做好自身的轉(zhuǎn)換方案、系統(tǒng)開發(fā)、人員培訓(xùn)和客戶溝通等，且理論上要在8月底和所有存量浮動貸款客戶協(xié)調(diào)簽訂新的貸款合同。

李萬賦表示，存量房貸合同的轉(zhuǎn)換工作，不會對新增房貸合同的利率趨勢產(chǎn)生影響。房貸調(diào)控政策背景仍是決定房貸利率走勢的決定性因素，2020年“房住不炒”依然是房地產(chǎn)政策的關(guān)鍵詞，與此同時，“因城施策”開始在全國各地區(qū)逐步落實(shí)。

2月3日，央行發(fā)布公告稱，為了對沖公開市場逆回購到期和金融市場資金集中到期等因素的影響，維護(hù)疫情防控特殊時期銀行體系流動性合理充裕，以利率招標(biāo)方式開展了9000億元的7天期逆回購和3000億元的14天期逆回購操作，且中標(biāo)利率與上次相比均下調(diào)了10基點(diǎn)。央行此次投放的流動性超預(yù)期，后期大概率中期借貸便利（MLF）利率水平也會下調(diào)，進(jìn)而帶來LPR下行。業(yè)內(nèi)人士稱，綜合來看，房貸利率水平仍可能會維持緩慢下降的趨勢。