新一輪的房貸壓力測試,或許并非如市場第一反應(yīng)那么悲觀。
業(yè)內(nèi)人士表示,目前來看新一輪壓力測試對銀行資本金的直接影響有限,若從長遠的來看,其對銀行信貸規(guī)模擴張具有警示作用,銀行對于資本金的需求和融資壓力很可能反而因此降低。
同時,業(yè)內(nèi)的人士并表示,新一輪壓力測試將房價下跌50%、利率上調(diào)108個基點的極端情況納入測試范圍,是用 “最壞的情況”讓銀行做“更好的準備”。
銀行信貸或放慢擴張腳步
席卷全球的金融的海嘯暴露出金融監(jiān)管體系的諸多不足,在此背景下巴塞爾協(xié)議Ⅲ監(jiān)管框架出爐。與巴塞爾協(xié)議II相比,其最大的變化在于對資本尤其是核心資本充足率及其構(gòu)成做出更嚴格的限定。
對于中國銀行業(yè)來說,監(jiān)管部門的長期采用審慎的資本監(jiān)管制度,其所設(shè)定的資本充足率指標非常接近巴塞爾協(xié)議Ⅲ的新要求。不過,業(yè)內(nèi)人士指出,在資本充足率的計算上,目前國內(nèi)銀行業(yè)使用的計算方法參照的還是舊資本協(xié)議的方法,在風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)的組成上僅包括信用風(fēng)險和市場風(fēng)險,不包括操作風(fēng)險。
“從這個角度看,新一輪的房貸壓力測試反映出來的資本金問題,可以令銀行業(yè)為巴Ⅲ的實施做進一步的準備。”一銀行相關(guān)人士對記者表示,在壓力測試中,如果不良資產(chǎn)增加,那么資產(chǎn)遷徙以后需要計提的標準發(fā)生變化,進而影響到核心資本。
但這并不意味著銀行就得補充資本金。“壓力的測試對銀行資本金的長遠影響在于,警惕房地產(chǎn)相關(guān)貸款對應(yīng)的更高的撥備水平。”中國社科院投資系博士付立春指出,銀行如果增加房地產(chǎn)相關(guān)貸款的規(guī)模,就必須為它付出更高的撥備水平。
付立春進一步表示,高撥備水平將會令銀行更為謹慎,從而減緩銀行信貸規(guī)模的擴張速度。“房地產(chǎn)貸款的增速減慢,整個房地產(chǎn)相關(guān)行業(yè)的貸款增速也減慢,銀行業(yè)整體貸款規(guī)模和資本擴張速度都將慢下來。那么,銀行對于資本金的需求反而少了,其壓力反而減小。”
據(jù)不完全統(tǒng)計,今年以來,商業(yè)銀行宣布以不同方式的再融資規(guī)模為1838億元。