房企融資利率差額高達(dá)11% 國內(nèi)發(fā)債頻頻中止

2019年02月24日 10:09
來源:每日經(jīng)濟(jì)新聞
2月22日,龍湖發(fā)布公告稱,公司間接附屬公司于2019年2月20日及21日向合格投資者公開發(fā)行2019年第一期公司債券,發(fā)行規(guī)模為人民幣22億元。據(jù)悉,該筆債券的融資利率在3.99%~4.7%之間。
相比之下,一天前,當(dāng)代置業(yè)宣布發(fā)行的2億美元優(yōu)先票據(jù)利率高達(dá)15.5%,房企間在融資這一環(huán)節(jié)的競爭已經(jīng)形成巨差。
盡管利率不低,海外融資依然成為房企融資的重要渠道。今年以來,華潤置地、世茂、融創(chuàng)中國、碧桂園等一些大房企也相繼發(fā)債。
此外,對于不少大房企在發(fā)行周期上傾向于長周期,如華潤置地下周即將在香港聯(lián)交所發(fā)行的一筆美元債,發(fā)行期限達(dá)10年,但發(fā)行利率并未大幅上升,只有4.125%。
Wind數(shù)據(jù)顯示,由于海外發(fā)債成本較高,而且多數(shù)海外發(fā)債房地產(chǎn)企業(yè)的主要業(yè)務(wù)仍在國內(nèi),海外募集的資金仍要換回國內(nèi),同時疊加美元加息,因此房地產(chǎn)企業(yè)更傾向于選擇國內(nèi)市場。
《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者從上交所官網(wǎng)獲悉,近期有多家房地產(chǎn)發(fā)債項(xiàng)目被中止審查。
2月18日擬發(fā)行金額為3.09億的申港-伯恩物業(yè)信托受益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計劃的項(xiàng)目狀態(tài)為中止,發(fā)行人為福州三盛置業(yè)有限公司。
2月1日上交所官網(wǎng)發(fā)布信息顯示,和昌地產(chǎn)集團(tuán)申請發(fā)行的“中金和昌資產(chǎn)支持專項(xiàng)計劃”被中止審核。該筆資產(chǎn)支持證券擬發(fā)行規(guī)模為3.3億元。
此外,上交所官網(wǎng)信息顯示,陽光100一筆規(guī)模7億元資產(chǎn)支持專項(xiàng)計劃、寶龍地產(chǎn)一筆規(guī)模11.8億元資產(chǎn)支持專項(xiàng)計劃、當(dāng)代節(jié)能置業(yè)一筆規(guī)模7.9億元資產(chǎn)支持專項(xiàng)計劃、合景泰富兩筆規(guī)模分別為200億元及20億元資產(chǎn)支持專項(xiàng)計劃也在中止審查之列。
wind數(shù)據(jù)顯示,2019年是房企償債的小高峰,將有4500億國內(nèi)債和200億美元海外債到期,中小房企融資或面臨較大壓力。
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