一路狂奔了22個(gè)月的首套房貸款利率終結(jié)了連漲，一度被多地商業(yè)銀行縮緊的二套房貸款也出現(xiàn)了松動(dòng)的跡象。

融360大數(shù)據(jù)研究院最新發(fā)布的報(bào)告顯示，11月全國(guó)首套房貸款平均利率為5.71%，為基準(zhǔn)利率的1.165倍，總體較基準(zhǔn)利率上浮16.5%，與10月平均利率持平，同比去年上漲6.53%。同時(shí)，二套房貸款利率出現(xiàn)下滑跡象，各地原本縮緊的二套房貸款業(yè)務(wù)也相繼松綁。

杭州是這一輪房貸利率剎車(chē)的先驅(qū)，杭州建設(shè)銀行、工商銀行的工作人員表示，在10月中旬，各大銀行的首套房貸款利率就出現(xiàn)了松動(dòng)的跡象。

杭州一家招商銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)理對(duì)記者表示：“一開(kāi)始是綁定理財(cái)產(chǎn)品、保險(xiǎn)，即普通首套房貸款利率上浮13%，買(mǎi)保險(xiǎn)、理財(cái)產(chǎn)品的話，利率就是上浮10%，10月底的時(shí)候各大行直接下調(diào)了上浮幅度，大行都是10%，城商行是15%-20%，此外，二套房貸款的放款周期也明顯縮短了。”

杭州之后，北京、深圳、廣州、南京、廈門(mén)等城市的各大銀行也相繼宣布下調(diào)房貸利率，融360的報(bào)告數(shù)據(jù)顯示，11月，全國(guó)25個(gè)城市的533家銀行中，僅23家房貸利率上升，占比4.32%，較10月減少4家，大部分銀行房貸利率與10月持平或回調(diào)。

與房貸利率的回調(diào)基本同步，剛需一族的需求也出現(xiàn)了回暖，易居房地產(chǎn)研究院發(fā)布的住宅市場(chǎng)成交報(bào)告顯示，11月份，全國(guó)受監(jiān)測(cè)的40個(gè)典型城市新建商品住宅成交面積環(huán)比增長(zhǎng)9%，同比增長(zhǎng)20%，是多月來(lái)的首次反彈。

“瘋狂”的房貸

“我買(mǎi)了一份一百萬(wàn)的理財(cái)，經(jīng)理說(shuō)我是高凈值高貢獻(xiàn)客戶(hù)，給我的利率打了個(gè)折扣，通常是上浮25%的，我的改成了12%，按照我身邊朋友的情況，之前二套房利率大部分都是上浮25%-35%，極個(gè)別還有上浮40%的。”杭州一家世界五百?gòu)?qiáng)外企高管李淳向記者感慨，如果房貸是30%以上的上浮利率，二套房的投資周期就更長(zhǎng)了。

李淳的商業(yè)貸款總額為200萬(wàn)元，貸款期限為30年，按照目前12%的二套房貸款上浮利率，他平均每月需要還款10134元，而如果按照30%的上浮利率，他平均每月需要還款10879元，共計(jì)多出約27萬(wàn)元的貸款利息。

據(jù)多位銀行業(yè)內(nèi)人士透露，2017年1月時(shí)，全國(guó)各大銀行的首套房貸款利率尚有折扣優(yōu)惠，折扣力度在8-9折不等，同時(shí)還有捆綁理財(cái)、禮品等附加優(yōu)惠，因此實(shí)際房貸利率在4.3%左右。

融360數(shù)據(jù)顯示，2017年1月，全國(guó)首套房貸款平均利率為4.46%，這一數(shù)字目前已達(dá)到5.71%，以此計(jì)算，全國(guó)首套房貸款平均利率在22個(gè)月的時(shí)間上漲了28.02%。這意味著，同樣以30年期限貸款100萬(wàn)元，現(xiàn)在的買(mǎi)房者平均需要比2017年1月額外支付約18萬(wàn)元的貸款利息。

前述招商銀行人士告訴記者，近年房貸利率的上漲有多方面的因素，“一是樓市宏觀調(diào)控政策縮緊，金融機(jī)構(gòu)也相應(yīng)地縮緊了對(duì)個(gè)人住房貸款的發(fā)放，物以稀為貴；二是金融行業(yè)去杠桿，金融機(jī)構(gòu)整治，銀行間拆借成本走高，房貸利潤(rùn)空間急劇縮小，發(fā)放房貸對(duì)很多銀行來(lái)說(shuō)是‘虧本買(mǎi)賣(mài)’，有些銀行干脆直接暫停了業(yè)務(wù)，而大行就必須提升利率。”

該人士舉例稱(chēng)，招商銀行目前的主流理財(cái)產(chǎn)品收益率在5%-6%之間，部分非保本理財(cái)產(chǎn)品收益率可以達(dá)到6.5%，“平均下來(lái)，理財(cái)收益率都超過(guò)房貸基準(zhǔn)利率，拆借成本又在提高，房貸盈利空間太小了，如果不漲利率的話，就只能是撐信貸規(guī)模、數(shù)據(jù)好看的‘雞肋’。”

杭州民生銀行一位個(gè)人信貸業(yè)務(wù)經(jīng)理也向記者表達(dá)了類(lèi)似的看法，他同時(shí)認(rèn)為，由于房貸天生與商品房、二手房的捆綁，房貸利率與樓市狀況息息相關(guān)，“近年銀行本身資金成本高，發(fā)房貸的熱情不高，放款周期更是能拖多長(zhǎng)拖多長(zhǎng)，而另一面房?jī)r(jià)依舊高企，消費(fèi)者購(gòu)房熱情不減，供不應(yīng)求下的利率必然節(jié)節(jié)上漲。”

利率回調(diào) 需求回暖

“我們的合作銀行利率是10%的上浮，這個(gè)是很優(yōu)惠的了，前兩個(gè)月的話，利率是要上浮15%左右的，所以現(xiàn)在真的是非常好的買(mǎi)房機(jī)會(huì)了，價(jià)格也不高，資金成本也低。”杭州一個(gè)在售樓盤(pán)的置業(yè)顧問(wèn)向記者建議，如果搭配購(gòu)買(mǎi)該銀行理財(cái)產(chǎn)品，上浮利率還可以壓縮到8%。

不僅是杭州，隨著各大城市的開(kāi)發(fā)商年終密集推盤(pán)，原本沉寂的樓市在11月、12月出現(xiàn)了反彈。

易居房地產(chǎn)研究院發(fā)布的住宅市場(chǎng)成交報(bào)告顯示，11月份，全國(guó)受監(jiān)測(cè)的40個(gè)典型城市新建商品住宅成交面積環(huán)比增長(zhǎng)9%，同比增長(zhǎng)20%，是多月來(lái)的首次反彈。同時(shí)，中國(guó)人民銀行發(fā)布的11月金融統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)報(bào)告顯示，11月住戶(hù)部門(mén)貸款增加6560億，同樣出現(xiàn)反彈。

聯(lián)訊證券首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家李奇霖表示，這一方面是因?yàn)榉科蠹涌焱票P(pán)銷(xiāo)售沖業(yè)績(jī)、回籠現(xiàn)金流，另一方面則得益于各城市的按揭貸款利率在11月出現(xiàn)松動(dòng)，吸引部分購(gòu)買(mǎi)者入場(chǎng)。

前述民生銀行信貸經(jīng)理也對(duì)記者表示：“年終，開(kāi)發(fā)商為了完成指標(biāo)，推盤(pán)力度很大，基本上都會(huì)和銀行進(jìn)行深度合作，用價(jià)格換銷(xiāo)量，同時(shí)銀行本身也有規(guī)模指標(biāo)要完成，因此，在年終對(duì)房貸利率進(jìn)行一定幅度的下調(diào)是對(duì)雙方互惠互利的事情。”

在房地產(chǎn)市場(chǎng)交易量出現(xiàn)下行的城市如杭州、廈門(mén)等，房貸利率的回調(diào)尤為明顯。以廈門(mén)為例，多位廈門(mén)業(yè)內(nèi)人士向記者透露，包括四大行在內(nèi)的大部分主流銀行房貸利率已經(jīng)回歸基準(zhǔn)利率，二套房貸款利率僅上浮5%-10%，且還在回調(diào)，例如，興業(yè)銀行的二套房貸款利率也已回歸基準(zhǔn)利率。

在較低利率的鼓勵(lì)下，剛需一族的需求再度涌現(xiàn)。機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)顯示，11月，廈門(mén)全市商品住宅成交429套，成交面積5.52萬(wàn)平方米，成交均價(jià)39973元/平方米，均價(jià)環(huán)比上漲10%，同比上漲5%，同時(shí)，丹廈房產(chǎn)的一位店長(zhǎng)馬騰飛表示，12月的看房人數(shù)出現(xiàn)顯著增加。“房貸利率下降對(duì)于剛需一族來(lái)說(shuō)很有吸引力，再加上年底各大開(kāi)發(fā)商的促銷(xiāo)力度大，11月底、12月初買(mǎi)房的咨詢(xún)量很大，一下子感覺(jué)回到了年中的時(shí)候，而且實(shí)際上，拉高成交均價(jià)的主要是思明區(qū)，其他幾個(gè)區(qū)域大部分都是下跌的，價(jià)格也產(chǎn)生了一些吸引力。”馬騰飛稱(chēng)，湖里區(qū)、集美區(qū)的房屋均價(jià)出現(xiàn)了一定幅度的環(huán)比下跌。

不過(guò)，對(duì)于未來(lái)一年的房貸利率，數(shù)位銀行業(yè)內(nèi)人士均表示并沒(méi)有想象中樂(lè)觀，前述民生銀行信貸經(jīng)理表示，年末的房貸利率降低有開(kāi)發(fā)商沖擊目標(biāo)以及銀行年終規(guī)模沖刺的成分在內(nèi)，2019年金融機(jī)構(gòu)去杠桿的方向不會(huì)變，按揭貸款業(yè)務(wù)的利率應(yīng)該不會(huì)再出現(xiàn)顯著下降。

李奇霖則表示，在棚改收緊和二手房加速降溫兩大收緊力量的作用下，地產(chǎn)銷(xiāo)售和投資已經(jīng)是強(qiáng)弩之末，明年可能會(huì)迎來(lái)加速下跌。